2011年銀行從業(yè)資格考試《公司信貸》精華資料：客戶(hù)財(cái)務(wù)分析資料

　　一、概述

　　1.客戶(hù)財(cái)務(wù)分析的含義

　　財(cái)務(wù)分析是以客戶(hù)財(cái)務(wù)報(bào)表為主要依據(jù)，運(yùn)用一定的分析方法，對(duì)客戶(hù)的財(cái)務(wù)過(guò)程和結(jié)果進(jìn)行研究和評(píng)價(jià)，以分析客戶(hù)財(cái)務(wù)狀況、盈利能力、資金使用效率和償債能力，并由此預(yù)測(cè)客戶(hù)的發(fā)展變化趨勢(shì)，從而為貸款決策提供依據(jù)。

　　2.客戶(hù)財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容

　　商業(yè)銀行對(duì)借款人最關(guān)心的就是其現(xiàn)在和未來(lái)的償債能力。

　　盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力、資本結(jié)構(gòu)和凈現(xiàn)金流量四個(gè)方面。

　　財(cái)務(wù)指標(biāo)：①盈利比率。盈利比率主要包括銷(xiāo)售利潤(rùn)率、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率、凈利潤(rùn)率、成本費(fèi)用率等。②效率比率。效率比率主要包括總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款回收期、存貨持有天數(shù)、資產(chǎn)收益率、所有者權(quán)益收益率等。③杠桿比率。杠桿比率一般包括資產(chǎn)負(fù)債率、負(fù)債與所有者權(quán)益比率、負(fù)債與有形凈資產(chǎn)比率、利息保障倍數(shù)等。④流動(dòng)比率。流動(dòng)比率主要包括流動(dòng)比率、速動(dòng)比率、現(xiàn)金比率等。

　　A.盈利比率衡量管理部門(mén)的效率和控制成本獲取收益的能力

　　B.效率比率反映管理部門(mén)控制和運(yùn)用資產(chǎn)的能力

　　C.杠桿比率反映借款人償還債務(wù)的能力

　　D.流動(dòng)比率反映借款人償還到期債務(wù)的能力

　　3.財(cái)務(wù)報(bào)表分析的資料

　　銀行在進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析時(shí)要注意搜集豐富的財(cái)務(wù)報(bào)表資料，以便于正確地做出貸款決策。具體包括以下內(nèi)容。

　　(1)會(huì)計(jì)報(bào)表

　　(2)會(huì)計(jì)報(bào)表附注和財(cái)務(wù)狀況說(shuō)明書(shū)

　　(3)注冊(cè)會(huì)計(jì)師查賬驗(yàn)證報(bào)告

　　(4)其他資料

　　銀行必須全面搜集和研究財(cái)務(wù)報(bào)表內(nèi)外信息，才有可能真正了解借款人的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)狀況。

　　4.財(cái)務(wù)分析的方法

　　(1)趨勢(shì)分析法。 (2)結(jié)構(gòu)分析法。 (3)比率分析法。 (4)比較分析法。 (5)因素分析法。

　　二、資產(chǎn)負(fù)債表分析

　　1.資產(chǎn)負(fù)債表的構(gòu)成

　　資產(chǎn)負(fù)債表是反映借款人在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的財(cái)務(wù)報(bào)表。資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益是資產(chǎn)負(fù)債表的基本內(nèi)容。

　　(1)資產(chǎn)的組成。資產(chǎn)按其流動(dòng)性分為流動(dòng)資產(chǎn)和非流動(dòng)資產(chǎn)。

　?、倭鲃?dòng)資產(chǎn)包括貨幣資金、短期投資、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、存貨、待攤費(fèi)用等項(xiàng)目。

　　②非流動(dòng)資產(chǎn)包括長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、無(wú)形及遞延資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)等。

　　(2)負(fù)債的組成。負(fù)債可分為流動(dòng)負(fù)債和長(zhǎng)期負(fù)債。

　　①流動(dòng)負(fù)債包括短期借款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款、應(yīng)付工資、應(yīng)交稅費(fèi)、應(yīng)付利潤(rùn)、其他應(yīng)付款和預(yù)提費(fèi)用等。

　?、陂L(zhǎng)期負(fù)債包括長(zhǎng)期借款、應(yīng)付長(zhǎng)期債券、長(zhǎng)期應(yīng)付款等。

　　(3)所有者權(quán)益的組成

　　所有者權(quán)益代表投資者對(duì)凈資產(chǎn)的所有權(quán)。凈資產(chǎn)是借款人全部資產(chǎn)減去全部負(fù)債的凈額。它由兩部分組成：一部分是投資者投入的資本金;另一部分是在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中形成的資本公積金、盈余公積金和未分配利潤(rùn)。